Джек Ма (Jack Ma, or Ma Yun (Chinese: 马云; [mà y̌n]) впервые появился в медиа пространстве после того как правительство Китая начало подавлять его бизнес-империю Alibaba Group почти три месяца назад. После того, как он провел видео встречу с сотней сельских учителей, акции Alibaba Group Holding Limited (Ltd) стремительно пошли вверх. На одном видео можно увидеть как Джек Ма (самый известный китайский предприниматель) посещает начальную школу в своем родном городе Ханчжоу. Возможно, китайские власти стимулировали Джека к этой благотворительно-просветительской акции для простых китайцев, думая, что другие группы китайских учителей также смогут построить похожий глобальный бизнес? Джек Ма сказал учителям, что он будет уделять больше времени благотворительности и не обмолвился о своем противостоянии с Пекином. Акции Alibaba Group Holding Limited (Ltd), гиганта электронной коммерции, соучредителем которого является Ма, которому принадлежит около трети Ant Group, подскочили на 11% в Гонконге.
Слухи о местонахождении основателя Alibaba Group Джека Ма и его отношения с Председателем КНР Си Цзиньпином достигли апогея в последние недели после того, как государственные органы-регуляторы заставили Ant Group пересмотреть свой бизнес и начали антимонопольное расследование в отношении Alibaba Group.
О выходе на биржу Ant Group — одного из ключевых активов Alibaba Group
Первичный выход на биржу осенью 2019 года финансового технологического гиганта Ant Group (один из ключевых активов Alibaba Group) должен был стать крупнейшим в истории и принести основателю компании и богатейшему человеку Китая Джеку Ма десятки миллиардов долларов.
Про интерес к компании Alibaba Group при первичном размещении (предложение) её ценных бумаг на бирже (Initial Public Offering — IPO), можно судить из «прорыва» в поиске Google Alibaba Group, см. графики ниже.
Однако китайские власти сорвали размещение. За несколько дней до первичного публичного предложения акций частной компании Ant Group, в форме продажи IPO бизнесмена вызвали в Пекин для собеседования в надзорном порядке. В итоге акции Alibaba, которой принадлежит треть Ant Group, потеряли с начала ноября более 11 процентов (в моменте падение достигало почти 20 процентов), а Ма обеднел на 3,2 миллиарда долларов (по состоянию на 28 ноября). СМИ объясняют произошедшее тем, что глава Китая лично приостановил выход Ant Group на биржу.
Справка. Ant Group («Группа муравьёв»), ранее Ant Financial и Alipay, — дочерняя компания Alibaba Group. «Группа муравьёв» владеет крупнейшей платформой цифровых платежей в Китае Alipay, которая обслуживает более миллиарда пользователей и 80 миллионов торговцев, а общий объем платежей достиг 118 триллионов CN в июне 2020 года. Она стала центром всей экосистемы Alibaba Group — с ее помощью осуществлялись платежи и на торговой площадке Alibaba, и в интернет-магазине Taobao. После отделения в 2011 году Alipay от Alibaba Group, её владельцем стала Zhejiang Alibaba E-Commerce Company, 80 процентов которой контролировал Джек Ма, а 20 процентов — Cаймон Се, другой соучредитель Alibaba. Затем компания сменила имя на Ant Financial Services Group, а в 2020 году название сокращено до Ant Group. Был запущен электронный кошелек Alipay Wallet, другие платформы, в т.ч. сервис микрозаймов Ant Credit и онлайн-банк MYbank. В 2016 году была куплена крупнейшая в Юго-Восточной Азии платежная система Ascend Money. В 2017 году она не показана в составе Alibaba Group Holding Limited. В 2017 году Ant Group приобрела HelloPay (крупную региональную компанию) и довела свою долю в индийской платежной системе Paytm до 50%, инвестировала в Kakao Pay из Южной Кореи. Далее последовали инвестиции в компании из Филиппин и Индонезии. Все это увеличивало цену компании.
Вероятно, непосредственный выход Ant Group на биржу Джек Ма и Генеральный директор Ant Group Эрик Цзин начали готовить в 2016 году. Главная задача в этом процессе — подготовка компании к IPO. В 2017 году компания оценивалась в 75 миллиардов долларов, в начале лета 2019 — около 200 миллиардов долларов, в августе 2019 — около 225 миллиардов, в октябре 2020 — до 280 миллиардов долларов. Само IPO вызвало настоящий ажиотаж. Размещение Ant Group должно было состояться 5 ноября и стать крупнейшим в мировой истории. Объем сделки мог составить 34 миллиарда долларов, при этом спрос со стороны инвесторов в 870 раз превышал предложение.
Особую роль играло то, что компания собиралась провести IPO на китайских биржах, а не в Нью-Йорке или Лондоне. Одним из преимуществ Ant Group был статус технологической платформы, благодаря которому компания не подпадала под те же жесткие правила и нормы, что и банки. Народный банк Китая еще пять лет назад пытался «взяться» за Ant Group, но тогда помогли связи Джека Ма.
Жёсткое выступление Джека Ма на конференции в Шанхае и его роль
Выступление Джека Ма в Шанхае, которое состоялось 24 октября 2020 года — меньше чем за две недели до IPO Ant Group, произвело эффект разорвавшейся бомбы. На конференции присутствовал весь цвет китайского бизнеса, и Ма воспользовался этим, чтобы публично перейти в атаку на финансовые регуляторы.
«Базельские соглашения — это как клуб старых людей […] Мы не можем пользоваться вчерашними методами, чтобы регулировать будущее», — заявил Ма, имея в виду соглашения, которые регулируют деятельность банковского сектора.
Главная идея Ма заключалась в том, что на смену банкам для доставки денег в различные сектора экономики должна прийти система «озер, прудов и ручьев», а сами банки не должны брать залоги при выдаче кредитов, как того требуют Базельские соглашения. Вместо этого, по словам Ма, им следует исходить из кредитного рейтинга компаний, составленного на основе анализа «больших данных». Миллиардер выступил за особый путь китайской финансовой системы и отказ от устаревших, на его взгляд, правил и норм. Вероятно, над этой идеей нужно задуматься многим финансистам и другим бизнесменам, влияющим на «правила игр» в бизнесе.
Как утверждают некоторые исследователи, дело было даже не в том, что сказал Джек Ма, а в том, как он это сделал. Перед выступлением предприниматель показал свой текст нескольким коллегам, которые рекомендовали ему смягчить формулировки, однако тот отказался. Несколько похоже было в России с бизнесменом-олигархом Михаилом Ходорковским, в результате чего он лишился бизнеса, денег и почти 10 лет провёл в российских тюрьмах.
«Джек есть Джек. Он просто хотел высказать свои мысли», — сказал один из свидетелей тех событий. Ма был уверен, что его слова сойдут ему с рук и, напротив, станут очередным успехом в противостоянии с регулятором.
Однако сразу несколько высокопоставленных чиновников в Пекине пришли в ярость от наглости Ма и задействовали все рычаги давления на бизнесмена. Финансовые власти Китая в оперативном порядке подготовили несколько отчетов о деятельности Alibaba Group в целом и Ant Group в частности. Отчеты показали возросшее влияние империи Ма, а также втягивание компанией молодых и малообеспеченных китайцев в долговую яму. В конце концов, отчеты попали на стол к главе КНР Си Цзиньпину, который, по данным Financial Times, и дал команду «приструнить» миллиардера.
Одним из главных противников бизнесмена, как говорят, оказался вице-премьер Лю Хэ, которого называют главным советником Си Цзиньпина по экономике. Помимо того что Ма вызвали на беседу, а IPO перенесли, государственный регулятор также ужесточил правила выдачи микрозаймов. Согласно новым правилам, сервисы обязаны обеспечивать минимум 30 процентов займов собственными средствами, в то время как у Ant Group доля обеспеченных займов составляет лишь 2 процента.
Информация о переносе IPO обрушила котировки материнской компании Alibaba Group, а с ними и состояние Джека Ма. На следующий день после приостановки акции компании упали на 7,5 процента, а по итогам трех недель падение достигло 20 процентов. Согласно данным рейтинга миллиардеров Forbes, который отслеживает изменение состояния богатейших людей планеты в реальном времени, сам предприниматель потерял на этом 2,6 миллиарда долларов.
Кроме того, не следует забывать и об упущенной выгоде. Согласно прогнозам, в ходе IPO Ant Group должна была привлечь 225 миллиардов долларов. Доля Джека Ма была оценена в 27,4 миллиарда долларов. Теперь о таких деньгах бизнесмен может только мечтать. Согласно оценкам аналитиков, в ходе IPO компания теперь может привлечь в два раза меньше — 140 миллиардов долларов, значит, и Ма выручит за свою долю вдвое меньше.